29 de junio de 2006

WASHINGTON, D.C.? El dolor de quienes deben dinero no es necesariamente la ganancia de los que ahorran.

El costo de las hipotecas, las líneas de crédito sobre la plusvalía y las deudas de tarjetas de crédito se han disparado con cada aumento en las tasas de interés que ha hecho la reserva federal. Los ahorradores, en su mayor parte, no han visto un incremento comparable en sus ganancias.

Una nueva alza al interés se espera cuando concluya hoy la reunión de dos días del Fed. Aunque el Fed actúe en la tasa de interés, la cual es la tasa que se cobran los bancos unos a otros por los préstamos que se hacen de un día para otro, afecta a los consumidores.

La tasa de interés del Fed afecta a una variedad de otras tasas de interés, tales como aquellas que tienen una tasa variable y otras hipotecas. Ésta también afecta a los préstamos a negocios.

En respuesta al esperado movimiento del Fed, los bancos comerciales están listos para aumentar su tasa a préstamos preferenciales ?usados para ciertas tarjetas de crédito, líneas de crédito sobre plusvalía y otros préstamos ? al 8.25%.

"Eso golpeará a la gente en sus bolsillos", dijo Anthony Sabino, profesor de leyes empresariales y e-conomista en St. John?s University.

El índice promedio nacional sobre una línea de crédito sobre la plusvalía ha subido del 4.77% al 8.09% en dos años desde que el Fed comenzó su campaña de aumentos, de acuerdo con cifras presentadas por Bankrate.com

El promedio para un certificado de depósito de un año ha subido del 1.51% al 3.8% en el mismo período. La tasa promedio de una cuenta de ahorro, mientras tanto, ha avanzado del 0.42% de dos años atrás al 0.54% actualmente.

"Es por eso que es imperante para los inversionistas buscar dónde pueden obtener mejores ganancias para sus ahorros y CD porque un mejor retorno está disponible si está dispuesto a buscarlos", indicó Greg McBride, analista financiero en Bankrate.com.

Es posible que el banco central pueda poner fin a su alza de interés en la próxima reunión, en agosto, dependiendo cómo avance la inflación y la actividad económica.

Para Ben Bernanke, presidente del Fed, y sus colegas, encontrar un balance es: subir las tasas de interés lo suficiente para detener la inflación, pero sin llegar tan alto que lastime a la economía.

Bernanke ha dicho que un aumento en la inflación no es bienvenido y ha dejado claro que detenerlo es la prioridad número uno del Fed, por ahora.

Para hoy jueves se anticipa que el Fed aumentará la tasa de interés un un cuarto de punto a 5.25%. Éste sería el alza número 17 desde junio de 2004.

Para muchos deudores mucho ha cambiado durante los últimos dos años. La tasa promedio en una hipoteca de interés variable de un año ha subido del 4.13% al 5.75%, lo más alto desde agosto de 2001, de acuerdo con la compañía hipotecaria Freddie Mac. Para una hipoteca de 30 años con interés fijo, ha subido del 6.25% a un promedio del 6.71%, lo más alto en cuatro años.

El promedio de interés para un préstamo por cinco años para un vehículo nuevo no ha variado significativamente en los pasados dos años: del 7.45% al 8.13%, según Bankrate.com

El promedio de la tasa de interés variable para una tarjeta de crédito fue de cerca del 10.5% en 2004 y ahora es del 13.82%, dijo McBride.

Es un cuadro diferente para los ahorradores. El interés promedio de una cuenta de cheques apenas si ha variado aumentando del 0.25% en 2004 al 0.29%. La cuenta de ahorros en money market cambió del 0.45% hace dos años al 0.78%. Para un CD la tasa promedio es del 4.71%, comparado con el 3.60% hace dos años.

El índice de aumento para algunos productos de ahorro está subvalorado debido a que algunos bancos están llenos de depósitos de ahorro que no sienten necesidad de pagar agresivamente para atraer más dinero, sugieren los expertos.

Kathy Sheehan, vicepresidente de GfK Roper Consulting, la cual analiza la actitud del consumidor, dice que éstos apenas si se dan por enterados de que no están siendo tratados de manera equitativa por el alza de las tasas de interés y los precios. "Tratan de mantener su estilo de vida usando técnicas de comprar y vende. Comprando ciertas cosas a los minoristas que venden a bajo costo, pero pagan cuatro dólares por una taza de café en Starbucks", concluyó Sheehan.