12 de marzo de 2008

Por: La Opinion

El crédito que podía obtener el lunes quizás ya no esté a su alcance el martes, pues los banqueros y prestamistas en general están endureciendo los requisitos mientras las ventas y los precios de las casas se desploman y las moras e incumplimientos de pago aumentan.

Los problemas en el mercado hipotecario se están extendiendo a otros mercados de préstamos mientras los consumidores tienen dificultades para mantenerse al día con otros préstamos, como los pagos de automóviles y tarjetas de crédito.

 "El mercado se reinventa a sí mismo todos los días", dijo Les Berman, propietario de EB Financial, con sede en Beverly Hills, California, y presidente de la Asociación de Agentes Hipotecarios de California. "Mi primer préstamo fue en 1971 y nunca había visto nada igual a esto".

 Para ajustar sus estándares ?que según muchos críticos fue demasiado laxo a mediados de la década?, los prestamistas están aumentando los puntajes de crédito mínimos, ofreciendo préstamos menores y exigiendo pruebas detalladas de ingresos y bienes.

 Para quienes cumplen con los criterios más exigentes, el nuevo plan anunciado por el Banco de Reserva Federal (Fed) para proporcionar 200,000 millones de dólares al sector de servicios financieros debería significar que hay suficiente dinero disponible para los prestatarios y menores tasas de interés, dijo David Wyss, economista principal de Standard & Poor’s.

 Las hipotecas han sido los préstamos con peor desempeño en los últimos meses. Más del 16% de los préstamos no preferenciales ?préstamos que se otorgan a consumidores con malos antecedentes de crédito? estaban atrasados al final del tercer trimestre, según los últimos datos disponibles de la Asociación de Banqueros Hipotecarios (MBA).

 A comienzos de 2007, los consumidores con puntajes de crédito cercanos a 600 podían recibir una hipoteca sin pago inicial simplemente declarando sus ingresos. Actualmente, un puntaje de crédito menor a 680 es una señal de peligro que implica tasas más altas y tarifas especiales para un posible propietario.

Los puntajes de crédito varían entre 300 y 850 y están determinados por la capacidad del prestatario de devolver los préstamos en el pasado.

 "El crédito es el filtro actualmente", dijo Dan Green, especialista de planificación hipotecaria certificado y autor de TheMortgageReports.com. "Para quienes tienen malos antecedentes tiene un costo prohibitivo".

 Sin importar el puntaje del crédito, los clientes ttendrán que ofrecer pruebas de su ingreso y sus bienes en el banco. Los prestamistas han reducido significativamente la cantidad de dinero que otorgan para cualquier compra y también las relaciones préstamo-valor (LTV).

 La relación LTV mide la cantidad de dinero que un consumidor toma prestada en comparación con el valor total de la propiedad. Tradicionalmente, las relaciones LTV no superaban el 80%, pero durante el pico del mercado inmobiliario, los prestatarios podían tomar un préstamo por un valor superior al de la vivienda.

 El año pasado un prestatario podía recibir financiamiento total para una casa de 300 mil dólares solamente con una hipoteca o con una combinación de un préstamo o línea de crédito con respaldo hipotecario. Actualmente, es probable que el mismo prestatario necesite 60 mil dólares para el pago inicial o se enfrentará a tarifas altas y mayores tasas de interés.

 "Si un consumidor tiene un punto débil, debe tener una fortaleza que compense esa debilidad", dijo Green.

 El ambiente de préstamos fáciles de los últimos años se extendió a los productos con respaldo hipotecario, que al igual que las hipotecas están registrando cambios en los estándares de los bancos a medida que los incumplimientos aumentan.